2019년 2월 28일 목요일

글로벌 및 미국증시 마감시황(02/28/19)


3대 지수는 모두 하락마감
장중 한때 상승반전 했으나 상승세를 이어가지 못함

어제 베트남 하노이에서 열린 북미정상회담에선
아무런 합의도 도출하지 못함

파키스탄과 인도의 긴장은 파키스탄이 억류중인
인도조종사를 돌려보낼 예정이라 별일 없이 끝날듯 한데…

중국 구매관리자 지수(PMI)는 2016년 3월 이후 최저치인 49.2


미 상무부의 국내총생산(GDP)는 예상치 보다 좋은 2.6% 발표
소비는 둔화, 기업 투자는 증가, 수출은 양호

미 노동부 실업보험 청구자수는 8K 늘어난 225K 기록

시카고 지역의 경기동향을 파악할 수 있는
구매관리자 지수(PMI)도 64.7 기록하며 예상치 상회

국제유가는 소폭상승

특징주로는
브리스톨 마이어 스큅스(BMY)와 셀진(CELG)
BMY는 셀진을 $74B에 인수하기로 결정했는데
현금 $50+BMY 주식 1주로 당시 $102.43에 54% 프리미엄을
제시하고 인수결정
BUT 최대주주인 웰링턴 메니지먼트(7.7% 보유)가
셀진과 인수합병이 부당하고 의견제시

테슬라가 서부시간 오후 2시에 뭔가 대단한걸 발표한다길래
기다렸더니 $35K 모델 3 소식이었다. 끝. ㅋ











2019년 2월 27일 수요일

글로벌 및 미국증시 마감시황(02/27/19)


3대 지수 모두 하락 출발
장중 한때 상승 전환 했으나
다우와 S&P500은 약보합 마감
국제유가는 전날 트럼프의 오펙에 대한
유가 하락 압박에도 불구하고 상승
미 에너지 정보청(EIA) 에서 발표한
원유재고는 860만 배럴 감소
미국 12월 무역수지는 수출 감소 수입 증가
-79.5B
(무역협상으로 적자 감소시키겠다는
럼프 형님 어디에 계시나 ㅋ 자꾸 늘어남)

공장주문은 낫배드 전월대비 +0.1% 상승
1월 잠정 주택판매는 103.2 기록으로
전달 대비 4.6% 상승
인도와 파키스탄이 무력충돌이 있었는데
국지전이라 글로벌리 영향은 못주고 있지만
그래도 예의주시 해야 할듯
둘다 핵무기 보유국 이기 때문에
하원에서 연설한 제롬파월 여전히 인내심 강조
오늘 테리사 메이 영국 총리는
브렉시트 연기투표를 공식적으로 선언
시장에선 노딜 브렉시트 위험을 줄였다고 평가
특징주로는
가전 유통업체 베스트바이(BBY)
4분기 호실적 으로 +14%정도 급등 마감

2019년 2월 26일 화요일

글로벌 및 미국증시 마감시황(02/26/19)

출처 : Finviz.com

3대 지수는 막판에 힘을 쓰지 못하고 하락마감
엇갈린 경제지표 인한 혼조세를 보임
2개월 이상 랠리를 펼치다 보니 이젠 호재도 없고
눈치보는 장세로 돌입한듯한 느낌이 듬

오늘 연설을 한 파월의장은 미국경제 탄탄하며
일부 안좋은 지표도 있었지만 금리정책에는
인내심을 가진다는 이전 입장을 견지(인내심의 내공이 쌓이는 의장 ㅋ)

오늘 발표된 12월 주택 착공 건수는 2016년 9월 최저치
개인적으로 볼때 빠른 금리인상+계절적 요인(겨울에 땅파기 쉽지 않음 ㅋ)


출처 : ECONODAY

소비자 신뢰지수의 경우 호전된 지수를 발표하며 장중 상승을 주도하기도
출처 : 인베스팅닷컴

전날 -3% 하락했던 국제유가는 반등시도
금값도 소폭상승
달러 인덱스는 소폭 하락

특징주로는 홈디포가 기대에 못미치는
실적발표하며 미국 주택경기에 암운을 드림 ㅋ

일단 기존주택이 잘 안팔렸으니 당연한 결과인듯
기존주택 리모델링 수요 부족으로 인한
일시적인 실적약화라고 보며 추이 잘 지켜보자

통신주 AT&T는 항소심에서 미 법무부가 제기했던 반독점 부분에
AT&T 입장에 대해 손을 들어줌
(개인적으로 왜 법무부가 뻘짓했는지 이해 안되는 1인)
출처: CNBC


2019년 2월 25일 월요일

글로벌 및 미국증시 마감시황(02/25/19)


3대 지수는 상승출발 후 차익실현으로 흘러내림
브렉시트는 연기 되는 것으로
트럼프 말한마디에 춤추는 국제유가...
트럼프 롱포지션에서 숏으로 위치 변동?
GE가 뼈아픈 구조조정을 벌이는군
특징주로는 로슈가 스파크 테라퓨딕스 인수
콜옵션 2개를 작년에 매수해둔게 오늘 폭등 ㅋ
로슈에게 정말 감사하다.
이제 약이 필요하면 로슈제품을 사는 걸로
싸랑해요. 로슈...
02/26 미 증시, 반도체, 금융업종 상승 주도
키움증권
미 증시는 트럼프 대통령이 중국과의 무역협상 데드라인 연장을 언급하자 상승 출발. 특히 금융주와 반도체 업종 강세를 보인 반면, 그 외의 업종들은 매물 출회되자 상승폭 축소(다우 +0.23%, 나스닥 +0.36%, S&P500 +0.12%, 러셀2000 -0.08%)
미 증시 특징은 반도체, 금융주가 강세를 보였으나, 그 외 업종은 부진하는 등 차별화가 이어짐

2019년 2월 24일 일요일

KHC -27.46%를 바라보며 드는 단상

요즘 케챱(KHC)이 이웃 블로거들 사이에서 뜨거운 논쟁거리가 되고 있다.
어떤 블로거는 배당컷에 초점을 맞추고 또 다른 블로거는 버핏 영감님에 대한 무한신뢰로 케챱을 바라보기도 하고일시적인 것이라는 의견도 있으며 폭락은 과다하다, 매수시점이다.! 폭락할만 했다. 매도시점이다.!
각양 각색 저마다의 다양한 매수 매도 의견들이 대두되고 있다.
개인적으로 이런 경우엔 블로거들 끼리 감정적이고 소모적인 논쟁이 아닌 향후 자신의 판단이 틀리더라도 서로를 존중해주고 생산적이며 의미있는 자신만의 투자철학에 근거를 가진 토론장이 되었으면 하는 바람이다.
아래에 약간은 관점이 상이한 이웃 블로거들 내용을 가지고 글을 써내려 가볼까 한다.
투자판단은 맞고 틀린게 중요한게 아니다. 이런 시각도 있구나 라고 느끼고 투자에서 실수를 줄여나가는 계기가 되어야 하고 자신의 투자 판단에 도움이 되는게 좋은거다.
상이한 관점의 두 블로거의 글을 통해 자신의 투자 판단 접점을 맞춰 보는것도 이후 자신의 투자판단에도 도움이 될것이다.


그리고 베가스 풍류객의 일일 시황에서 언급한 내용이며 아래와 같다.
개인적으로는 배당컷만 아니라 불확실한 3가지 문제로 금요일 떡락을 했다고 본다.

크래프트 하인즈(KHC)는 전날 실적발표시
1) 일회성 손실 처리로 실적 악화
2) 미증권거래위원회에서 회계문제로 소환장 발부
3) 36% 배당금 삭감(년 $2.5에서 $1.6 )
3가지 이유로 -27.46% 하락 마감
거래량 대박 터지며 하락... 투자자 들은 왜 투매를 했을까?
1)은 분명히 일회성 손실이고
2) 회계부정에 대한 불확실성이고
3)도 현금흐름이 안좋아지자
배당금 삭감을 했고 한 부분을 차지했다고 본다.
증권사들이 보고서를 통한 리레이팅도 한몫했다.
케챱은 우리의 친애하는(?) 영감님도 물려 계신다...
버크셔 평균 매입 단가 $70.58,
현재 26.7% 보유...
버크셔 포트내 비중 7.66%
다음 분기 13F는 아마 3/31 기준으로 45일 지나서 이니 5월 15일 즈음 나올 것이고 5월달 열리는 버크셔 해서웨이 주주총회에서 가장 많은 질문 중 하나가 될 것이라고 본다. ㅋ
영감님이 예전 합병 당시 CNBC랑 인터뷰에서 평생 가져갈 종목이라고 아주 강력히 주장하셨다...
언론에선 또 까겠지...
투자의 귀재 워런버핏도 실수를 하다...
투자의 귀재 버핏 나무에서 떨어지다...
안봐도 비디오일 것이다...
마지막에 과연 영감님이 웃을 것인가? 울것인가?
그건 아마 시간이 해결해 줄 것이라고 본다.
그래서 가장 중요한건 다 때려치우고 사야 하나?말아야 하나?
라고 묻는 분이 있을 것이다.
내돈은 아니므로 각자 매수와 매도를 하시고
잠시 개인적인 투자판단을 해본다면
추가하락도 염두해 두어야 할것이고
금요일 대박 거래량이 터졌으니
현재 물려 있다면 다음 분기 실적을 보거나
공부한뒤 판단해도 늦지 않을 것이고
신규매수를 하고 싶어도
해당 종목 공부 좀 해보시고 판단하여야 할듯 하다.
1) 브라질 사모펀드 3G 캐피탈의 성향
2) 현재 미국 음식료 업종의 트랜드
3) 크래프트 하인즈의 브랜드 가치
4) 다음 분기 실적에 대한 전망


출처 : CNBC 방송 캡쳐

참고로 FB에 올라온 페친의 글을
끝으로 마무리 한다.
전일 -27% 하락한 KHC(Kraft Heinz Co.)
한국에서는 너무 배당컷(-36%, $0.625 -> $0.4) 위주로 회자되길래, 아래와 같이 다른 이슈도 소개한다:
- 4Q18 EBITDA 예상을 하회 (FactSet 대비 -12%)
- FY19 EBITDA 가이던스 역시 예상치 하회(미드 대비 -15%)
- $15bn 감가상각(Kraft와 Oscar Mayer)
- SEC 소환장 발부 공개
- 투자중단 및 회수전략 발표
따라서 4Q 보고는 PL 상품 가격조정, 광고/프로모션 등 무리한 매출 신장에 대한 시도와 + FX, 인플레이션 등이 EBITDA를 깎아먹은 것으로 평가할 수 있으며, 조달비용에 대한 퀘스쳔마크 또한 SEC 조사와 겹치면서 불확실성을 확대했을 것
이에 JP모간, BAML, Barclays, UBS 등이 Overwieght/Buy -> Neutral/Hold 로 하향 조정했으며, Goldman은 KHC 12m 타겟을 $37로 -23% 하향 조정했다, 끝.
출처: 페이스북